VADELİ İŞLEMLER · DERS 06
Vadeli İşlemlerde Risk Yönetimi
Vadeli işlemler kaldıraç ve likidasyon riski içerdiği için risk yönetimi özellikle önemlidir. Amaç riski tamamen ortadan kaldırmak değil, olası kayıpların sermaye üzerindeki etkisini kontrol etmektir.
01 — POZİSYON BÜYÜKLÜĞÜ
Gereğinden büyük pozisyon açma
Büyük pozisyonlar küçük fiyat hareketlerinde bile ciddi zarar oluşturabilir. Pozisyon büyüklüğünü belirlerken toplam sermayeyi ve kabul edebileceğin kaybı dikkate almak önemlidir.
02 — KALDIRAÇ KONTROLÜ
Yüksek kaldıraç riski hızla büyütebilir
Kaldıraç yükseldikçe pozisyon küçük fiyat hareketlerinden daha fazla etkilenir. Bu nedenle kaldıracı yalnızca pozisyonu büyütmek için değil, oluşturduğu ek riski anlayarak kullanmak gerekir.
03 — ZARAR PLANI
İşleme girmeden önce çıkış planın olsun
Pozisyon beklediğin yönde gitmezse ne yapacağını işlem öncesinde belirlemek, panik kararlarını azaltmaya yardımcı olabilir. Kabul edebileceğin maksimum kaybı önceden düşün.
04 — LİKİDASYONU BEKLEME
Likidasyon bir çıkış stratejisi değildir
Pozisyonun likidasyona ulaşmasını beklemek ciddi kayıplara neden olabilir. Risk yönetiminin amacı, pozisyon bu seviyeye gelmeden önce kontrollü karar verebilmektir.
05 — MARJİN MODUNU ANLA
Isolated ve Cross aynı risk yapısına sahip değildir
Isolated ve Cross marjin modları bakiyenin nasıl riske edildiğini etkileyebilir. Pozisyon açmadan önce seçilen marjin modunun nasıl çalıştığını anlamak önemlidir.
06 — DUYGUSAL KARARLARDAN KAÇIN
Kaybı geri alma isteği daha fazla risk doğurabilir
Zarardan sonra daha büyük pozisyon açmak veya plansız şekilde kaldıracı artırmak kaybın büyümesine neden olabilir. İşlem kararlarını önceden belirlenmiş bir plan çerçevesinde vermek daha kontrollü bir yaklaşım sağlar.
İşlem Öncesi Kontrol
1. Pozisyonum ne kadar büyük?
2. Hangi kaldıraç oranını kullanıyorum?
3. Marjin modum Isolated mı, Cross mu?
4. Maksimum ne kadar kaybetmeyi göze alabilirim?
5. Pozisyon ters giderse çıkış planım ne?
UNUTMA
Önce sermayeyi korumayı düşün
Her işlemin kârla sonuçlanması mümkün değildir. Kontrollü pozisyon büyüklüğü ve planlı risk yönetimi, tek bir işlemin toplam sermaye üzerinde aşırı etki oluşturmasını önlemeye yardımcı olabilir.
Önemli
Vadeli ve kaldıraçlı işlemler yüksek risk içerir. Piyasa hızlı hareket edebilir ve yatırılan teminatın önemli bir kısmı veya tamamı kaybedilebilir. Bu içerik yalnızca eğitim amaçlıdır ve yatırım tavsiyesi değildir.